基金業(yè)績差異大 偏股基金業(yè)績首尾相差90%
導(dǎo)讀：統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，截至8月31日，在490只偏股基金中，共有435只取得年內(nèi)正收益，其中40只漲幅超過30%。在這些漲幅居前的基金中，中郵戰(zhàn)略新興產(chǎn)業(yè)以69.09%的收盤率毫無懸念成為前8個月的“明星基金”；長盛電子信息產(chǎn)業(yè)股票基金、華商主題精選、景順長城內(nèi)需增長和銀河主題策略基金的漲幅也超過50%。
今年以來，主板萎靡不振和創(chuàng)業(yè)板高歌猛進(jìn)對比鮮明，也導(dǎo)致了基金業(yè)績分化明顯。截至8月31日，中郵戰(zhàn)略新興產(chǎn)業(yè)以69.09%的收益率領(lǐng)跑偏股型基金。易方達(dá)資源行業(yè)股票基金年內(nèi)則下跌21.60%。拿處于年內(nèi)業(yè)績首尾的中郵戰(zhàn)略新興產(chǎn)業(yè)基金和易方達(dá)資源行業(yè)相比，首尾業(yè)績相差超過90%。
不過業(yè)績靠前的基金分紅卻不積極。專家表示，現(xiàn)金分紅更多受到基金結(jié)構(gòu)和市場拓展需要影響。落袋為安與繼續(xù)持有基金看漲，在本質(zhì)上并無區(qū)別。
偏股基金業(yè)績首尾相差90%
今年以來，創(chuàng)業(yè)板指和滬深300指數(shù)表現(xiàn)可謂“天壤之別”，創(chuàng)業(yè)板指前8個月漲幅高達(dá)66%，同期以大盤藍(lán)籌股為主的滬深300指數(shù)則下跌超過8%。創(chuàng)業(yè)板和主板的業(yè)績分化，導(dǎo)致了重倉不同板塊的基金業(yè)績同樣分化嚴(yán)重。
統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，截至8月31日，在490只偏股基金中，共有435只取得年內(nèi)正收益，其中40只漲幅超過30%。在這些漲幅居前的基金中，中郵戰(zhàn)略新興產(chǎn)業(yè)以69.09%的收盤率毫無懸念成為前8個月的“明星基金”；長盛電子信息產(chǎn)業(yè)股票基金、華商主題精選、景順長城內(nèi)需增長和銀河主題策略基金的漲幅也超過50%。
另一方面，年內(nèi)有11只基金下跌超過10%，其中易方達(dá)資源行業(yè)股票基金以21.60%的跌幅“領(lǐng)跌”全場。華寶興業(yè)資源優(yōu)選下跌19.04%，交銀主題精選和東吳行業(yè)輪動基金跌幅均超過15%。
由此看來，在業(yè)績排名靠前的基金中，全部是清一色的新興產(chǎn)業(yè)主題基金。數(shù)據(jù)顯示，排名靠后的基金大多數(shù)是資源類主題基金，大多重倉煤炭、黃金等股票。具體而言，業(yè)績居首的中郵戰(zhàn)略新興產(chǎn)業(yè)基金和業(yè)績處于末端的易方達(dá)資源行業(yè)相差超過90%。8月27日更是創(chuàng)下首尾相差99.91%的最高值，當(dāng)日創(chuàng)業(yè)板創(chuàng)下年內(nèi)新高。
據(jù)了解，在同樣的外圍市場環(huán)境下，業(yè)績相差如此之大，為2007年以來首次出現(xiàn)。
興業(yè)全球分紅最大方
今年股票市場持續(xù)震蕩，基金分紅也受到影響。同花順iFind統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，截至8月31日，今年以來全部基金共分紅151.9億元，去年同期為205億元，縮水26.19%。分紅次數(shù)卻從251次上升到417次?！吧倭?多次”成為今年基金分紅的“主旋律”。
從分紅額度來看，興業(yè)全球視野股票是當(dāng)之無愧的“分紅王”，前8個月累計分紅18.44億元。易方達(dá)積極成長混合、交銀穩(wěn)健配置混合、嘉實(shí)成長收益混合、華夏回報混合、博時第三產(chǎn)業(yè)股票等基金的分紅總額也都突破了5億元。
具體來看，興全全球的分配方案為每10份基金份額分配紅利6.86元，而去年分配額度最高的泰達(dá)精選，分配方案為每10份分配紅利8.4元。此外，匯豐2026、國債ETF、泰達(dá)預(yù)算的每10份基金份額派發(fā)紅利也都超過2元，分別為3元、2.8元和2.5元。交銀穩(wěn)健、中海消費(fèi)、國投產(chǎn)業(yè)、博時產(chǎn)業(yè)等10只基金每10份基金份額派發(fā)紅利均超過1.5元。
基金分紅次數(shù)方面，富國基金旗下的富國天豐、富國天鋒，融通歲添利、國投瑞銀雙債增利、信誠增強(qiáng)等基金分紅次數(shù)較多，今年以來均已分紅8次。嘉實(shí)超短債、融通四季添利等基金分紅7次。
值得注意的是，業(yè)績排名前10位的偏股型基金上半年均未分紅，排名前30的偏股型基金中僅長盛電子信息產(chǎn)業(yè)股票、景順長城優(yōu)選股票、農(nóng)銀消費(fèi)主題股票三只基金上半年分紅，分別為3次、1次、1次，合計分紅8.35億元。
業(yè)績分紅不匹配
針對基金業(yè)績和分紅行為并不匹配的問題，萬博基金經(jīng)理研究中心董事總經(jīng)理龍舫表示，基金分紅并不完全取決于其業(yè)績表現(xiàn)。投資者大多喜歡買一些凈值較低的基金，所以基金經(jīng)理會選擇在凈值較高的時候選擇分紅，降低凈值以吸引投資者。
龍舫認(rèn)為，現(xiàn)金分紅其實(shí)和持基看漲并無本質(zhì)區(qū)別?，F(xiàn)金分紅只不過是將未來的收益折現(xiàn)到當(dāng)前；如果不分紅，當(dāng)投資者贖回基金的時候收益將是一次性獲得，這和累次分紅獲得的收益折算后的值是一樣的。
基金業(yè)內(nèi)人士分析認(rèn)為，目前越來越多的基金契約中規(guī)定基金的具體分紅時點(diǎn)，不少都是到點(diǎn)分紅，因此今年出現(xiàn)不少基金每個月分紅一次的情況。此外，也有根據(jù)營銷手段和對后市看法的不同都會促使基金公司采取不同的分紅策略。
相關(guān)新聞
更多>>
